股票收益率與市場組合收益率的相關系數

《財務管理》知識點:證券資產組合的風險與收益

1.不論投資組合中兩只證券之間的相關系數如何，只要投資比例不變，各只證券的期望收益率不變，則該投資組合的期望收益率就不變，即投資組合的期望收益率與其相關系數無關。2.在其他條件不變時，如果兩只股票收益率的相關系...

假設目前等風險普通債券的市場利率為10%,則每張認股權證的價值為()元。A、62.09B、848.35C、15.165D、620.96.某股票收益率的標準差為28.36%,其與市場組合收益率的相關系數為0.89,市場組合收益率的標準差為21.39%,則該股票...

3、標準方差=方差的開平方期望值相同，越大風險大4、標準離差率=標準離差/期望值期望值不同，越大風險大5、協方差=相關系數×兩個方案投資收益率的標準差6、β=某項資產收益率與市場組合收益率的相關系數×該項資產...

只有股票的預期收益率高于投資人要求的最低報酬率(即必要報酬率)時，投資人才肯投資。最低報酬率是該投資的機會成本，即用于其他投資機會可獲得的報酬率，通常可用市場利率來代替。股票投資中的標準差，指的就是其收益率的...

4、標準離差率=標準離差/期望值(期望值不同,越大風險大)5、協方差=相關系數×兩個方案投資收益率的標準差6、β=某項資產收益率與市場組合收益率的相關系數×該項資產收益率標準差÷市場組合收益率標準差(P34)7、必要收益率=...

或者:某資產組合的β＝該資產組合的風險收益率/市場組合風險收益率，因此，市場組合的β系數為1。β系數，是一種風險指數，用來衡量個別股票或股票基金相對于整個股市的價格波動情況。是一種評估證券系統性風險的工具，在股票...

貝塔系數=股票收益率與市場組合平均收益率之間的協方差/市場組合標準差的平方=該股票與整個股票市場的相關系數*該股票的標準差/整個市場的標準差β系數等于1說明它的系統風險與整個市場的平均風險相同β系數大于1（如為2...

（3）系數間的關系（F/A，i，n）、（P/A，i，n）：兩者的系數只差一個，即P和F，其他都是一樣的，因此，當利率i和期數n相同的情況下，兩者一個是計算年金在期初的價值，一個是計算年金在期末的價值。

?本題考核資本資產定價模型。該股票的β系數＝相關系數JM×標準差J/標準差M＝0.3×30%/20%＝0.45，該股票的必要收益率＝5%＋0.45×10%＝9.5%。市場組合的風險收益率10%,不是市場組合的收益率,10%已經是Rm...

完整來說假設無風險報酬率為4%，市場組合的預期報酬率為15%，標準差為10%。已知甲股票的標準差為24%，它與市場組合的相關系數為0.5，則甲股票的β系數為1.2，甲股票的必要收益率為17.2%。1、β系數＝（0.5×24%...