假設股票市場的預期收益率和標準差分別為

股票收益率的標準差

計算公式：HPR=（期末價格-期初價格+現金股息）/期初價格方差在統計描述和概率分布中各有不同的定義，并有不同的公式。股票，期望收益率，方差，均方差的計算公式1.期望收益率，又稱為持有期收益率（HPR）指投資者持有...

（二）具體計算方法，首先計算股票投資的預期收益率，即股票投資的歷史平均收益率，然后計算歷史投資收益率與各期預期值的偏差（即兩個偏差）。然后通過標準差可以得到平均值和平均平方根。股票收益率標準差的計算公式為{1/［...

這道題是希望通過運用兩只股票構建無風險的投資組合，由一價原理，該無風險投資組合的收益就是無風險收益率。何為無風險投資組合？即該投資組合收益的標準差為0，由此，設無風險投資組合中股票A的權重為w，則股票B的權重為...

13%*股票A占得比例+5%*股票B占得比例

所以不會有人選擇投資黃金。2）由于黃金與股票的相關系數為1（即完全正相關），黃金與股票的投資組合并不能抵消風險，所以投資組合中不會持有黃金。上述假設并不能代表證券市場的均衡，因為股票收益率更高，風險更小。

1、其區別是：（1）方差(variance)是實際值與期望值之差的平方平均數。（2）而標準差(standarddeviation)是方差的算術平方根。（3）協方差用的比較少，主要是度量兩個變量的相關性（在股票方面有應用）。2、方差的定義...

（2）計算甲、乙股票的β值：根據資產資產定價模型：甲股票：12%＝4%＋β×（10%－4%），則β＝1.33乙股票：15%＝4%＋β×（10%－4%），則β＝1.83（3）甲、乙股票的收益率與市場組合收益率的相關系數：...

然后我們來看股票基金和債券基金各占百分之五十的投資組合如何平衡風險和收益。投資組合的預期收益率和方差也可根據以上方法算出，先算出投資組合在三種經濟狀態下的預期收益率，如下：蕭條：50%*(-7%)+50%*17%=5%正常...

投資組合的預期收益是兩只股票的預期收益的加權平均，投資組合的標準差比較復雜，我們還需要知道兩只股票的相關系數。例如股票a的收益率為8%，股票B的收益率為12%，股票a的權重為40%，股票B的權重為60%，那么投資組合的預期...